[통장잔GO] "짧게 굴리는 게 이득"…3개월 예금이 1년보다 이자 더 주는 이유

장기보다 단기 조달 늘린 은행권

가계대출 제한·채권 금리차 축소 여파

"표면 금리만 봤다간 재예치 시 손해"

해당 이미지는 AI로 제작됨.

시중은행 정기예금 시장에서 만기가 짧은 단기 상품의 금리가 장기 상품보다 높은 현상이 뚜렷해지고 있다.

통상 자금을 오래 묶어둘수록 높은 이자를 주는 것이 일반적이지만, 최근에는 3개월 만기 상품 금리가 3년 만기 상품을 웃돌면서 부동자금이 단기 예금으로 빠르게 이동하는 모습이다.

13일 금융권에 따르면 국내 주요 은행의 대표 정기예금 상품은 단기물 금리가 장기물보다 높게 형성돼 있다.

KB국민은행의 'KB Star 정기예금'의 36개월 만기 상품에는 우대금리를 포함해 연 2.60%의 금리를 제공된다.

같은 상품을 3개월 만기로 할 경우 최고금리는 연 3.10%로, 3년 만기 금리보다 0.50%포인트(p) 높다.

신한은행의 '쏠편한 정기예금' 역시 우대금리를 포함해 3개월 만기 상품에 연 3.10%의 금리를 적용하는 반면, 3년 만기 상품에는 연 2.60%를 제공하고 있다.

하나은행과 우리은행도 마찬가지다.

하나은행의 '하나의정기예금'과 우리은행의 'WON플러스예금' 모두 3개월 만기 최고 금리가 연 3.10%로, 3년 만기 금리보다 0.40%p 높게 책정됐다.

일부 저축은행과 인터넷전문은행 등에서는 연 4%대 특판 정기예금까지 속속 등장하면서, 자금을 짧게 굴리려는 금융 소비자들의 발길이 이어지고 있다.

실제 은행권 수신 잔액도 가파르게 불어났다.

국내 주요 은행의 대표 정기예금 상품의 인기가 늘고 있다. ⓒ연합뉴스

KB국민·신한·하나·우리·NH농협 등 5대 시중은행의 지난달 말 기준 정기예금 잔액은 1030조4880억원으로 집계됐다.

이는 한 달 전 말(1006조871억원)과 비교해 한 달 사이 24조4009억원 급증한 규모다.

증시 변동성 확대와 맞물려 마땅한 투자처를 찾지 못한 대기성 자금이 짧은 만기에도 상대적으로 높은 금리를 보장하는 정기예금으로 대거 유입된 결과로 풀이된다.

이처럼 예금 금리가 만기별로 역전된 배경에는 은행권의 자금 조달 환경 변화가 자리한다.

우선 금융당국의 가계대출 관리 기조로 대출 영업이 제한적인 상황에서 은행들이 높은 이자 비용을 감수하며 장기 예금을 유치할 유인이 크게 줄었다.

운용할 곳이 마땅치 않은 상태에서 고금리 장기 수신을 늘리면 순이자마진(NIM) 하락 등 역마진 우려가 커지기 때문이다.

채권 시장의 장단기 금리차 축소도 예금 금리 역전을 부추겼다.

은행 예금 금리의 준거가 되는 은행채 시장에서 1년물 금리가 하락세를 보이는 반면, 6개월물 등 단기물 금리는 상대적으로 오르면서 장단기 스프레드가 좁혀졌다.

단기 자금 조달 비용이 올라가면서 은행들이 채권 발행 대신 3~6개월 만기 단기 예금 금리를 높여 유동성을 확보하는 전략을 택한 것이다.

다만 전문가들은 단기 예금의 표면 금리만 보고 무작정 가입하는 것은 주의해야 한다고 조언한다.

현재의 단기 고금리는 시장의 금리 변동 요인이 이미 선반영된 결과인 만큼, 향후 시장 상황이 바뀌면 만기 도래 후 재예치 시점에 기존보다 훨씬 낮은 금리를 적용받을 수 있다.

또 정기예금 금리는 연 환산 기준으로 표기된다는 점도 염두에 둬야 한다.

연 3.10%의 3개월 만기 예금에 가입하더라도 실제로 손에 쥐는 이자는 연이율의 4분의 1 수준인 세전 0.78%에 그친다.

금융권 관계자는 "실제 수령하게 될 절대 이자 금액과 만기 후 재예치 시점의 금리 전망을 종합적으로 따져보고 만기를 선택해야 한다"고 말했다.